Interactive Brokers ukarane grzywną w wysokości 4,5 mln $ i 1,5 mln $

Komisja Papierów Wartościowych w Hong Kongu (SFC) zadecydowała o nałożeniu kary finansowej na firmę Interactive Brokers Hong Kong Limited (IB HK) w wysokości 4,5 mln $. Jest to konsekwencja naruszenia przez brokera kodeksu postępowania przy realizacji zleceń rynkowych z wykorzystaniem tzw. algorytmicznych systemów transakcyjnych. Ale to nie koniec złych wieści. Zaledwie dwa tygodnie wcześniej brytyjska FCA ukarała Interactive Brokers UK na kwotę 1,5 mln $.

4,5 mln $ od SFC

Sprawa dotyczy sytuacji z lat 2015 i 2016. To właśnie wtedy na giełdzie w Hong Kongu dwie spółki odnotowały spektakularne wzrosty bez jakichkolwiek przesłanek fundamentalnych. Pierwszą z nich była O-Net Communications Limited (wzrost o 48,7%), a drugą AAG Energy Holdings Limited (wzrost o 126%). Na wyśrubowanie kursów w górę algorytmom wystarczyły mniej niż dwie minuty.

Regulator SFC oraz firma IB HK zadecydowały wspólnie o powołaniu niezależnego eksperta, który miał ocenić sposób działania systemów transakcyjnych brokera. Szczególną uwagę miał poświęcić zakresowi kontroli przekazywania zleceń na rynek, które mogły wpłynąć negatywnie na jego działanie. Wyniki ekspertyzy były jednoznaczne – IB HK przerzucał na rynek zlecenia poprzez umieszczanie całego wolumenu, bez uwzględnienia płynności przy wykonywaniu zleceń. Dodatkowo, nie kontrolował odpowiednio całej procedury składania zleceń.

Firma zapowiedziała, iż w ciągu 12 kolejnych miesięcy podejmie kroki, aby zapewnić zgodność realizacji zleceń z wymogami stawianymi przez regulatora SFC.

1,5 mln $ od FCA

25-go stycznia brytyjska komisja nadzoru finansowego – Financial Conduct Authority (FCA) – poinformowała o nałożeniu kary grzywny na Interactive Brokers UK (IB UK) w wysokości 1,5 mln $. I tym razem chodzi o nieprawidłowości w zakresie systemów transakcyjnych i raportowania podejrzanych transakcji, co wiąże się z naruszeniem umowy licencyjnej FCA.

Tym razem sytuacja dotyczy lat 2014 i 2015. To właśnie wtedy IB UK wykorzystywał do monitoringu po-transakcyjnego inny podmiot należący do jego grupy kapitałowej, tyle, że na terenie USA. Ponadto, firma nie była w stanie skutecznie wyłapywać tzw. potencjalnych nadużyć, których mogli dopuszczać się jego klienci. To także odbijało się na braku odpowiedniego poziomu komunikacji z zespołem w USA w zakresie przygotowywania raportów dot. transakcji.

To natomiast zwiększało ryzyko nie przekazania zgłoszeń przez IB UK o podejrzanych transakcjach do FCA. Brytyjski regulator podczas kontroli wykrył, iż były co najmniej trzy przypadki, kiedy zaszła taka potrzeba, a nie zostały podjęte żadne działania informujące o podejrzanych działaniach ze strony klientów brokera.

Mark Steward, jeden z dyrektorów FCA ds. egzekwowania:

„Domy maklerskie i firmy inwestycyjne nie tylko posiadają obowiązek raportowania podejrzanych aktywności na rynkach finansowych, ale jednocześnie zapewnić, że systemy wymiany instrumentów pochodnych nie są wykorzystywane c elach przestępczych. Działania IBUK w tym zakresie były niepełne, nieefektywne i nie spełniały naszych standardów”.

O Interactive Brokers

Interactive Brokers to jeden z największych brokerów na świecie, który oferuje dostęp do szerokiego zakresu rynków – począwszy od akcji z niemalże całego świata, przez kontrakty futures, po transakcje spot na rynku Forex. 23 lutego 2017 r. spółka Interactive Brokers U.K. Limited z siedzibą w Londynie została dopuszczona do działania na warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych w zakresie obrotu papierami wartościowymi i instrumentami pochodnymi na rachunek klienta.