Ako kúpiť zlato? Všetko o investovaní do zlata [Sprievodca]

Ako kúpiť zlato? Všetko o investovaní do zlata

Zlato bolo po stáročia vyhľadávaným a vzácnym drahým kovom. Od úsvitu času sa používa ako platobný prostriedok a šperkový materiál. Dodnes, napriek neexistencii parity zlata v národných menách, nestráca svoj význam. Považuje sa za bezpečné útočisko na udržanie kapitálu a záchranu vašich úspor pred infláciou. Ak sa pýtate, či sa to oplatí alebo ako zlato kúpiť, tento článok vám pomôže zodpovedať tieto otázky.

Graf - Zlato

Ťažba zlata a ložiská vo svete

Odhaduje sa, že počas ľudskej histórie sa vyťažilo 187 000 ton zlata. V súčasnosti je najväčším svetovým producentom zlata Čína s produkciou 440 ton ročne. Na druhom mieste je Austrália s produkciou 300 ton ročne. Rusko je na treťom mieste - 225 ton ročne.

Najväčšie ložiská zlata

Najväčšie objavené náleziská zlata sú v Južnej Afrike (Johannesburg), Rusku (Aldan, Kolyma, Ural), Austrálii (Kalgoorlie), Číne, USA, Kanade, Uzbekistane, Peru, Ghane a Kirgizsku.

Zlatá horúčka v devätnástom storočí

V devätnástom storočí na miestach, kde boli objavené ložiská zlata, tzv "Zlatá horúčka". Prvým zdokumentovaným objavom zlata v USA bolo objavenie ložísk v Midlande v Severnej Karolíne v roku 1803.

Príkladom zlatej horúčky bola Kalifornská zlatá horúčka ktorý sa odohral v rokoch 1848 až 1849. Pri stavbe píly v Colome v Kalifornii (vtedy odľahlá, riedko obývaná provincia) sa našiel zlatý nuget. Správa o tom sa široko rozšírila a viedla k prílevu asi 300 000 ľudí z celých Spojených štátov a zahraničia, ktorí dúfali, že zbohatnú na nových objavených ložiskách zlata. Začiatkom roku 1848 mala Kalifornia len 800 obyvateľov. Odhaduje sa, že počas kalifornskej zlatej horúčky sa vyťažilo približne 340 000 kilogramov zlata.

Použitie zlata

Okrem peňažnej funkcie sa zlato využíva v šperkárstve, elektronike, medicíne a v priemysle (vesmír, hudba, letectvo, automobilový priemysel).

Ako nakupovať zlato: Investičné zlato, CFD, ETF a akcie

Existuje mnoho rôznych spôsobov, ako môžete priamo alebo nepriamo investovať do zlata. Každé z riešení má svoje významné výhody a nevýhody. Nižšie uvádzame najobľúbenejšie metódy.

Umiestnenie zlato

Najpriamejšia forma investovania do zlata je prostredníctvom nákupu fyzického kovu. Dá sa to urobiť pomocou obchodníkov so zlatom – zmenární, spoločností zaoberajúcich sa obchodom s drahými investičnými kovmi a mincovní. Nevýhodou tejto formy investície je, že zlato je fyzicky uložené v domácnosti, a preto môže byť odcudzené. Fyzické zlato tiež zaberá priestor a nie je také likvidné ako finančné nástroje kryté zlatom. Výhodou investovania do fyzického zlata je, že časť svojho kapitálu môžete uložiť mimo „finančného systému“ a garantovať, že kupovaný kov nám skutočne patrí a fyzicky existuje (nie je to papier, ktorý nie je krytý fyzickým zlatom) .

Nedávne udalosti ukazujú, že nákup fyzického zlata nie je nevyhnutne taký jednoduchý a jednoducho nemusí byť dostupný na trhu. V dôsledku výpredaja na akciovom trhu vo februári až marci 2020 začali investori hromadne nakupovať fyzické zlato. efekt? Nárast dealerských marží z 20% až na 75%, veľký rozdiel medzi cenami fyzického zlata a cenami papiera (na burzách) a... problémy v zásobovaní.

ETF s expozíciou voči zlatu

Burzové obchodované fondy, t.j. ETF sú veľmi výhodnou alternatívou k investovaniu do zlata. Tento nástroj je mimoriadne jednoduchý na zostavenie a umožňuje vám alokovať finančné prostriedky na rôznych typoch trhov, pričom máte len nevyhnutné minimálne znalosti v oblasti investovania. Základom je však vybrať si správne ETF, prispôsobené našim očakávaniam.

[GLD] SPDR Gold Trust

• • Ročné poplatky: 0.40%
  • Emitent: State Street Global Advisors

SPDR Gold Trust je najväčší ETF, ktorý umožňuje priame investície do zlata. Cena zlata v tomto fonde je založená na cene zlata kótovanej LBMA (London Bullion Market Association, jednoducho nazývaná London Gold Exchange). Výsledkom je, že cena GFD ETF je veľmi blízka skutočnej cene fyzického kovu. Ide o veľmi likvidné ETF s kapitalizáciou 62 miliárd USD a úzkymi spreadmi.

[SGOL] Štandardné fyzické zlaté akcie Aberdeen

• • Ročné poplatky: 0.17%
  • Emitent: Aberdeen Standard Investments

SGOL je ETF založený na fyzickom zlate. Držby SGOL v súčasnosti predstavujú 1/100 ceny unce zlata, vďaka čomu je tento fond obzvlášť atraktívny pre ľudí, ktorí chcú investovať menšie sumy do ETF. Kapitalizácia je 2 miliardy dolárov.

[IAU] iShares Gold Trust

• • Ročné poplatky: 0.25%
  • Emitent: Čierna skala

IAU je pomerne populárny (kapitalizácia 24 miliárd dolárov) ETF založený na fyzickom kove. Ide o veľmi stabilný fond, ktorý drží fyzické zlaté tehličky v trezoroch po celom svete. Jedna akcia vo fonde sa rovná 1/100 ceny unce zlata.

Akcie ťažby zlata

Ďalšou (nepriamou) možnosťou investície do zlata je investícia do spoločností ťažiacich tento drahý kov. Na rozdiel od prípadu olejkde ceny ťažobných spoločností reagujú pomalšie ako ceny ropy, ceny ťažobných spoločností sú v prípade zlata volatilnejšie. Keď cena zlatého kovu stúpa, zisky spoločností v percentuálnom vyjadrení rastú silnejšie ako cena samotného kovu. Žiaľ, v prípade poklesu cien kovov evidujú nižšie zisky aj ťažobné spoločnosti. Väčšia volatilita cien akcií osloví investorov s väčšou chuťou riskovať a so záujmom o špekulácie.

Ako nakupovať zlato nepriamo investovaním do akcií ťažobných spoločností? Môžeme si vybrať niektorú z amerických spoločností.

Medzi veľké spoločnosti ťažiace zlato kótované na americkej burze patrí napr BHP Billiton, Newmont Corporation i Rio Tinto.

BOZP Billiton [OHS]

Najväčšia ťažobná spoločnosť na svete. Okrem zlata spoločnosť ťaží aj železo, diamanty, striebro, meď, uhlie a dokonca aj ropu. Spoločnosť má sídlo v Melbourne v Austrálii. Akcie sú kótované na londýnskej burze cenných papierov

Newmont Mining Corporation [NEM]

Newmont Mining Corporation je zasa najväčším producentom zlata na svete. Ročne vyťaží asi 5 miliónov uncí. Má bane v Nevade, Colorade, Ontáriu, Quebecu, Mexiku, Dominikánskej republike, Austrálii, Ghane, Argentíne, Peru a Suriname. Je súčasťou index S & P500. Spoločnosť má sídlo v Greenwood Village, Colorado, USA.

Rio Tinto [RIO]

Rio Tinto je druhou najväčšou ťažobnou spoločnosťou na svete. Sídlo spoločnosti je v Londýne. Názov pochádza zo španielskej rieky Rio Tinto, dnes je to však britsko-austrálska spoločnosť. Rio Tinto je najväčším producentom medi na svete. Okrem medi a zlata ťaží čierne uhlie, železo, diamanty a mnoho ďalších surovín.

ETF s ťažobnými spoločnosťami

Môžeme tiež investovať do ETF združujúcich ťažobné spoločnosti. Popis vybraných ETF spoločností ťažiacich ušľachtilý žltý kov je uvedený nižšie.

[GDX] Zlatí baníci od VanEck Vectors

• • Ročné poplatky: 0.52%
  • Emitent: VanEck

Jeden z najpopulárnejších fondov v sektore ťažby zlata. Fond zahŕňa nielen americké spoločnosti, ale spoločnosti z celého sveta. Fond zahŕňa všetky najväčšie ťažobné spoločnosti, ako aj menších hráčov.

Percentuálne zloženie 10 najlepších spoločností v GDX VanEck Vectors Gold Miners ETF je uvedené v tabuľke nižšie.

Kde kúpiť zlato – akcie a ETF

Nižšie uvedená tabuľka obsahuje zoznam brokerov, ktorí ponúkajú obchodovanie s akciami spoločností ťažiacich zlato, ETF založené na ťažobnom sektore a ETF založené na samotnom zlate.

Napríklad na XTB Dnes tu nájdeme cez 3500 400 akciových nástrojov a XNUMX ETF, a Saxo Bank viac ako 19 000 spoločností a 3000 XNUMX ETF fondov.

Maklér
Koniec	Poľska	Dania
Počet ponúkaných výmen	16 výmen	37 výmen
Počet akcií v ponuke	cca 3500 XNUMX - akcií cca 2000 - CFD na akcie	19 000 - zdieľaní 8 800 - CFD na akcie
Počet ETF v ponuke	cca 400 - ETF cca 170 - CFD na ETF	3000 - ETF 675 - CFD na ETF
provízie	0% provízia až do 100 000 EUR obrat / mesiac	podľa cenníka
Minimálny vklad	0 zł (odporúčané min. 2000 500 PLN alebo XNUMX USD, EUR)	0 PLN / 0 EUR / 0 USD
Platforma	xStation	SaxoTrader Pro Saxo Trader Go
	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE
	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET

CFD sú komplexné nástroje a prichádzajú s vysokým rizikom rýchlej straty peňazí v dôsledku pákového efektu. 72 % až 89 % účtov retailových investorov stráca peniaze pri obchodovaní s CFD. Zvážte, či rozumiete fungovaniu CFD a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty peňazí.

CFD

Ďalším spôsobom, ako investovať do zlata, sú CFD dostupné od každého významného forexového brokera. CFD sú pákové – u brokerov z Európskej únie je maximálna páka na zlato 1:20.

Nižšie je uvedený zoznam ponúk od vybraných brokerov ponúkajúcich najlepšie podmienky na obchodovanie so zlatom (CFD).

Maklér
Koniec	Poľska	Wielka Brytania	Cyprus
Zlaté označenie	GOLD	XAUUSD	GOLD, GOLDEURO, GOLDgr, GOLDoz
Minimálny vklad	0 zł (odporúčané min. 2000 500 PLN alebo XNUMX USD, EUR)	100 zł	500 zł
Platforma	xStation	MetaTrader 4, MetaTrader 5	Metatrader 4/5 cTrader
	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE
	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET

CFD sú komplexné nástroje a prichádzajú s vysokým rizikom rýchlej straty peňazí v dôsledku pákového efektu. 72 % až 89 % účtov retailových investorov stráca peniaze pri obchodovaní s CFD. Zvážte, či rozumiete fungovaniu CFD a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty peňazí.

Ako nakupovať zlato - výber nástroja

Ako kúpiť zlato, ktorý je najlepší nástroj? Všetko závisí od našich očakávaní, stratégie, ako aj časovej perspektívy plánovanej investície a investičných znalostí. Nižšie je uvedený prehľad funkcií pre každý typ nástroja.

Z krátkodobého hľadiska fungujú CFD najlepšie – umožňujú vám maximalizovať zisk vďaka pákovému efektu, aj keď je na trhu nízka volatilita. Okrem toho máme možnosť staviť na poklesy cien. Negatívom sa môže ukázať výmenné body Vzhľadom na držanie pozícií na ďalší deň si však v prípade zlata treba uvedomiť, že v závislosti od smerovania našej pozície môžu byť pozitívne aj negatívne. ETF nám umožňujú do určitej miery diverzifikovať naše portfólio založené na zlate a zároveň sa vyznačujú vysokou likviditou – riešenie, ktoré často volia začínajúci investori. Tí, ktorí majú väčší apetít riskovať, sa môžu rozhodnúť pre nákup akcií ťažobných spoločností – oplatí sa však dôkladne zvážiť zloženie portfólia a nevyberať len jednu spoločnosť.