Giochi sporchi di broker - TOP 5

Leccate cattive Broker Forex sono già circondati da una leggenda. La lotta sulla linea del trader <-> broker, derivante dal conflitto di interessi emergente, in cui il profitto del trader è la perdita del broker, porta ad abusi. È ovvio che il broker non ha avviato un'attività per perderci, e la tutela dei propri interessi avrà sempre la priorità. Il problema più grande è l'avidità e la mancanza di trasparenza, cioè "aiuto" da parte del broker per far perdere il suo cliente, preferibilmente il prima possibile. A tal fine, sono stati creati vari "plug-in", che lo aiutano non solo a separare i clienti in gruppi, ma anche a offrire loro varie condizioni di transazione, ad es. esecuzione di ordini, slittamenti, preventivi e tante altre chicche.

Il plug-in più popolare per la manipolazione degli account dei clienti. Parametro "ritardo" responsabile del ritardo nell'esecuzione degli ordini.

Come trader, siamo bloccati con i broker e quindi sono bloccati con noi e le nostre diverse strategie. Non ci aspettiamo che alcun broker ammetta di utilizzare atti non etici. Anche se dopo aver letto questo articolo potresti avere l'impressione che stiamo prendendo parte a una lotta impari in cui siamo destinati a fallire in anticipo, sappi che non è così.

Broker Forex comprovati - Riepilogo

Non tutti i broker sono nostri nemici e stanno giocando sporco e molte aziende hanno eliminato con successo le situazioni di conflitto e sono quindi diventate alleate dei trader. Ma nel frattempo ...

Vi presentiamo il nostro ranking TOP 5 soggettivo con la descrizione delle cattive pratiche più popolari utilizzate dai broker disonesti.

Posto n. 5

Corso di manipolazione

Il basso rango di questo "trucco" nella classifica è il risultato dei seguenti cambiamenti nel mondo dei broker FX. Attualmente è molto più probabile che una potente istituzione (o un gruppo di esse) alzi il tasso sul mercato con i suoi ordini tagliando i nostri ordini Stop Loss (i pesci grassi sanno dove metterli) piuttosto che il broker stesso manipola il corso sulla sua piattaforma. Tuttavia, questa è solo una stima della probabilità, perché sappiamo che sporadicamente tali pratiche hanno ancora luogo. In breve: di cosa si tratta? Il broker, vedendo tutti gli ordini dei propri clienti, compresi i valori SL, può, dal livello della loro piattaforma / server / applicazione per gestire questi strumenti, modificare liberamente le tariffe degli strumenti visibili sulla nostra piattaforma. Non solo, puoi farlo da solo! Non ci credi? Per favore, ecco la prova :-).

Prezzi diversi su grafici sulla stessa piattaforma. Modificato da solo.

La differenza è che puoi apportare tale modifica ma solo sulla tua piattaforma, mentre il broker è in grado di farlo globalmente per tutti i clienti o solo per un gruppo selezionato.

Le società FX si stanno allontanando da questa pratica per il fatto che la consapevolezza dei trader è aumentata in modo significativo, e loro stessi hanno diversi conti reali con diversi broker, il che rende estremamente semplice e veloce la verifica della "correttezza" dei tassi. Ho scritto "corretto" tra virgolette non a caso. Il Forex è un mercato decentralizzato in cui non esiste un prezzo unico e giusto che sia un punto di riferimento per tutto il mondo.

I tassi sulle piattaforme FX sono sempre leggermente variati a seconda del broker, a causa degli spread, del grado di filtraggio dei dati (numero di tick) e della fonte della loro origine. Pertanto, prima di sfidare il nostro broker, vale la pena mantenere la calma e la mente sobria rispondendo alla domanda "qual è la possibilità che il broker abbia appena tagliato il mio ordine?". Dirò dalla mia esperienza: al momento, tali numeri si verificano solo nel caso dei più grandi avidi, cioè aziende con una reputazione davvero scarsa, focalizzate solo sul profitto. Se hai scelto una società del genere come tuo partner commerciale, in un certo senso ti sei esposto a un rischio aggiuntivo.

COME DIAGNOSTARE:

Verificare se un tasso simile si è verificato su almeno due piattaforme aggiuntive di altri broker (solo conti reali!), Tenendo conto: del tipo di broker (ECN / STP / MM), la differenza di spread e il grado di filtraggio dei dati, ovvero confrontare il numero di tick sulle candele vicine (leggilo: Qual è il volume sul mercato Forex). Grandi discrepanze e ripetute situazioni simili possono suggerire che i tuoi sospetti sono giustificati.

Posto n. 4

Correzioni di transazione

Il problema è diventato particolarmente noto dopo gli eventi del 15 gennaio 2015, a seguito del famoso intervento della BNS. Senza entrare troppo nei dettagli: alcuni broker hanno adeguato i prezzi delle posizioni chiuse non solo riducendo i profitti. In alcuni casi, le correzioni hanno generato enormi debiti: l'argomentazione del broker si è limitata all'affermazione che le transazioni sono state concluse a prezzi non di mercato. La situazione era estrema, e così anche gli aggiustamenti di rotta, ma è una pratica simile solo in queste circostanze? Sfortunatamente no. Possono verificarsi "prezzi non di mercato" a cui apriamo/chiudiamo una posizione teoricamente ovunque si possa parlare delle ben note zecche cattive (leggilo: Cosa sono i badisti e da dove vengono), periodi di maggiore volatilità o pubblicazione di dati macroeconomici. In un mercato calmo, il rischio di una possibile correzione diminuisce drasticamente ma non scompare.

Il broker si protegge da eventuali reclami con le disposizioni dei regolamenti sul diritto di essere in grado di adeguare i prezzi. Il problema è che non fornisce il client assolutamente no la possibilità di verificare la “correttezza” del tasso, sia prima che dopo la conclusione dell'operazione e al momento della rettifica. Eppure, paradossalmente, entriamo in ordini a prezzi che sono il broker ci offre sulla sua piattaforma (!). Di conseguenza, può risultare che il nostro considerevole profitto, a seguito di correzioni, si trasformi in un piccolo profitto, o addirittura in una perdita (che è certamente un bene per il broker), mentre dobbiamo credere alla parola del nostro broker per è che siamo sfortunati "prezzo non di mercato".

Rettifica transazione eseguita "al volo" - P/L Sync voci che compaiono nel riepilogo come "Prelievo". Perdita di profitto di 125 PLN (6,5%).

In casi estremi, tali correzioni si verificano in massa, non immediatamente dopo l'esecuzione della posizione, ma solo durante il prelievo di fondi, quando il broker si rifiuta di pagare una parte o addirittura tutto il profitto.

COME DIAGNOSTARE: 

La diagnosi in realtà non è necessaria. Sfortunatamente, scopriremo gli aggiustamenti della posizione solo dopo il fatto e i reclami verranno respinti. In questo caso, il broker si nasconderà sempre dietro i regolamenti accettati.

Posto n. 3

Cambia ai punti di scambio

Dedichiamo il numero 3 ai trader a lungo termine. Con strategie come carry trade, arbitraggio, copertura o negoziazione standard a lungo termine, il valore degli swap (leggilo: Swap senza segreti) svolge un ruolo chiave (e anche strettamente basato su di essi) e spesso determina le misure adottate dall'investitore e, di conseguenza, i suoi risultati finanziari. C'è un americano letteralmente libero tra alcuni broker nel determinare il valore dei punti swap.

Fai un esperimento: scegli uno strumento e cinque broker, quindi confronta i tassi di swap - scommetto che non saranno gli stessi da nessuna parte. A volte può anche accadere che dove il broker A ha un valore positivo per una posizione lunga, allora il broker B avrà un valore negativo. Ciò può essere spiegato in una certa misura dai diversi margini applicati dal broker sui punti di swap. Ma non sempre. Come spiegare il fenomeno dove, due settimane dopo aver utilizzato il sistema basato su swap (carry trading) portando profitto regolare, improvvisamente tutti gli strumenti su cui ho posizioni aperte cambiano ad un valore sfavorevole? Vale la pena notare che a quel tempo non c'erano cambiamenti nel mercato, ad esempio nel livello dei tassi di interesse, che spiegherebbero il cambiamento di politica. Va detto semplice: il broker può modificare i punti di swap in qualsiasi momento se ritiene che stia perdendo.

EUR / USD - tassi di swap differenziati tra broker.

COME DIAGNOSTARE: 

I broker non informano sui cambiamenti di swap - quando offrono diverse centinaia di strumenti, ogni modifica sarebbe associata all'invio di informazioni rilevanti, e sii onesto - quanti di voi sono interessati allo swap su SGD / JPY? 🙂 Se stai investendo a lungo termine, monitora il valore dei tuoi punti swap controllando il valore sulla piattaforma (non sul sito web del broker!) Ad esempio tramite l'indicatore (Spread and Swap Monitor - DOWNLOAD). Se vuoi evitare sorprese, scegli un broker trasparente che offra tassi swap "di mercato" e pubblichi una formula in base alla quale vengono calcolati questi valori.

Posto n. 2

Diapositive artificiali

Negli ultimi anni, i broker sono riusciti ad abituarsi al fenomeno dello slittamento dei prezzi. slittamento). Questo è il risultato della divulgazione del modello ECN e STP e dell'esecuzione degli ordini sul mercato. In teoria, il modello ECN / STP presuppone la completa eliminazione del conflitto di interessi, dove diventa solo un intermediario della transazione. E con la corretta preparazione dell'infrastruttura da parte del broker ECN / STP, tale teoria può coincidere con la pratica e con questo stato di cose si può parlare solo di slittamenti naturali nell'esecuzione degli ordini (leggilo: Da cosa deriva lo slittamento del prezzo). Si può quindi concludere che si tratta di un fenomeno di mercato in cui il broker non ha alcuna influenza. Ma davvero zawsze questo è? Beh no. I broker a volte manipolano gli slittamenti dei prezzi. Tuttavia, il problema è come distinguere tra scivolamento naturale e artificiale. La procedura stessa consiste nell'aggiungere uno slippage "innaturale" agli ordini, in modo che oltre alla commissione o allo spread, si possa guadagnare un profitto "aggiuntivo" facendo lo slip. Lo slippage ricorrente nell'esecuzione degli ordini (di solito su ordini Stop Loss) può derivare da un numero insufficiente di fornitori di liquidità (ECN), problemi con le quotazioni (STP, MM) o avidi (principalmente MM). Quando si chiudono posizioni dalla "mano", in casi estremi, è impossibile chiudere posizioni redditizie.

Ordini eseguiti con uno slip on Stop Loss (le differenze di esecuzione sono visibili nelle colonne selezionate). Broker Market Maker.

Un altro problema è la politica di esecuzione ingiusta. Poiché notiamo uno slittamento sugli ordini Stop Loss, pensare logicamente al Take Profit dovrebbe avere lo stesso aspetto. Sei sicuro? Un caso di alto profilo è stato che il broker FXCM è stato multato di $ 2 milioni dal regolatore americano NFA (l'equivalente americano del KNF polacco) per non aver tenuto conto dello slittamento positivo dei prezzi (leggi: Messaggio NFA) e il broker FXCM UK per un importo di 4 milioni di USD dall'autorità di vigilanza del Regno Unito FCA (leggi: Messaggio dalla FCA) per la manipolazione degli slittamenti nell'esecuzione degli ordini. La pratica sleale consiste nell'attuazione corretta degli ordini Stop Loss con slittamento del mercato, mentre gli ordini Take Profit vengono sempre eseguiti perfettamente al punto.

COME DIAGNOSTARE:

Controlla come il tuo broker esegue gli ordini. Se, anche in un mercato calmo, si scivola costantemente sugli ordini Stop Loss, mentre su Take Profit non è praticamente così, è tempo di farsi i giusti sospetti. Ricorda di mantenere una mente aperta, perché lo slippage è principalmente un fenomeno di mercato e il suo verificarsi non è necessariamente il broker. Analizzando i risultati, controlla ulteriormente cosa è successo con la tariffa (preferibilmente sull'intervallo più basso possibile), qual è stata la dinamica del traffico, se ci sono stati divari di prezzo e in base alla percentuale *.

Alcuni broker tengono statistiche sugli ordini dei loro clienti in merito all'esecuzione degli ordini su cui il regolatore veglia. Un esempio è FxPro (verifica: Dati relativi all'esecuzione degli ordini per il secondo trimestre di 2016.). Ci sono anche aziende che forniscono dati tick (ad es. Dukascopy - database storico) che mostrano chiaramente come stia cambiando il tasso e se lo slittamento sia stato causato dalle condizioni di mercato. Maggiore è la trasparenza, minori sono le possibilità di abuso.

Posto n. 1

Ritardare gli ordini

Le sporche leccate dei broker Forex hanno molto da calcolare. Ma questo è sicuramente il numero uno nella nostra lista. La pratica è stata utilizzata per anni, che è costantemente raccolta. Vero terrore di scalper, day-trader, trader di notizie e persone che utilizzano strategie automatizzate. Possiamo tranquillamente affermare che si tratta di uno strumento che completerà qualsiasi operatore commerciale scomodo (per un broker). Se hai iniziato a guadagnare denaro e all'improvviso hai notato da un certo punto che le tue transazioni vengono eseguite molto, molto più lentamente, sappi che sei arrivato al Dealing Desk (DD). In cosa consiste? È molto facile.

Il broker, vedendo che stai operando molto bene, perde di conseguenza perché:

1. non protegge le tue transazioni sul mercato,
2. fa solo parzialmente o
3. li protegge in modo inefficace ...

... Allo stesso tempo, non vede alcuna prospettiva che alla fine perderai rapidamente tutto il tuo capitale, decide di estendere i tempi di consegna. Il pulsante magico nel suo sistema imposta il valore minimo di tempo in cui il tuo ordine verrà elaborato dal suo sistema (o meglio sarà in attesa di esecuzione). Per questo momento indefinito, non puoi fare altro che aspettare, il tasso cambia e alla fine la transazione viene conclusa a un prezzo diverso da quello pianificato. Il broker può creare un gruppo separato per questo scopo (il cosiddetto lista nera) a cui lancerà clienti scomodi o assegnerà loro condizioni individuali (da non confondere con condizioni preferenziali 🙂). Nel caso delle macchine di trading dinamico, un ritardo di 300-500 ms può fare il trucco e far sì che EA inizi a perdere, perché la sua reazione richiederà troppo tempo. Nel caso degli scalper che fanno trading manualmente (cosiddetto "hand") questo tempo è spesso sufficiente per estendersi "solo" solitamente da 1-2 secondi in su. Con un mercato così dinamico come il Forex, dovrebbe essere sufficiente.

Ma non è che il broker imposta il tuo DD e si dimentica di te - ora il suo amico è concentrato su di te. Se riesci ancora, puoi facilmente estendere questo tempo. Il mio record è di 57 secondi. Quasi un minuto che ho dovuto aspettare ogni volta che volevo non solo aprire o chiudere uno scambio, ma anche modificare parametri come Stop Loss o Take Profit. Ovviamente, ho presentato un caso estremo in cui il broker voleva chiaramente farmi sapere che dobbiamo salutarci. Tipicamente un DD da 2 a 5 secondi fa il trucco.

Modifica degli ordini da 2 a 7 secondi su un mercato calmo.

Nel modello classico di Market Maker (senza il cosiddetto NDD - Non Dealing Desk), il ritardo nell'implementazione è il cosiddetto riquotazione, cioè ri-chiedere la disponibilità a concludere una transazione al prezzo corrente che è già cambiato. È interessante notare che la riquotazione appare solo quando il tasso cambia nel lato "buono" per noi - nell'altra direzione noteremo solo uno "scorrimento". Vale anche la pena aggiungere che la pratica di posticipare gli ordini riguarda non solo le operazioni concluse “fuori mano” ma anche gli ordini pendenti (Stop Loss, Take Profit, Trailing Stop action) e la loro modifica.

COME DIAGNOSTARE:

Il modo per cogliere questi abusi è banale. Il primo passo è confrontare il tempo di esecuzione corrente con quello di pochi giorni / settimane fa. È necessario utilizzare il registro delle transazioni o i registri salvati per questo. Se i tempi di esecuzione sono chiaramente diversi, è tempo di insospettirsi. Ma asteniamoci dal giudicare. Il colpevole potrebbe essere, sorprendentemente, il nostro provider Internet, che, a seguito di un errore o di introdurre modifiche, ha indirettamente aumentato il nostro ping al server del broker (c'erano casi del genere). Anche un nuovo antivirus installato che rallenta il trasferimento dei dati o semplicemente un sovraccarico temporaneo del server del broker (a causa, ad esempio, di diversi client che hanno iniziato a utilizzare macchine inviando molte richieste - anch'io l'ho sperimentato) potrebbe essere la colpa. Di solito, questa è una situazione temporanea, ma i trader hanno un problema con la pazienza ... 🙂

Quindi, se hai ancora dei dubbi, il passo successivo è controllare l'esecuzione da un altro computer collegato a un'altra fonte internet. Aprire un ordine, diverse modifiche, verificando l'ora e l'argomento quasi è spiegato. Per essere certi, l'ultimo esperimento può essere eseguito. Per questo abbiamo bisogno di un amico che ha un account con lo stesso broker. È meglio se ti siedi accanto a noi e fai un accordo identico transazione: se i tempi di esecuzione differiscono e noti una tendenza costante, dovresti essere sicuro al 100% di cosa è successo.

L'aiuto di un'altra persona è la chiave per dimostrare la pratica perché il broker potrebbe imporre un ritardo non solo sul tuo numero di conto 12345 ma su di te in generale, cioè su ogni conto che hai aperto con lui, quindi il trasferimento di fondi sul sottoconto potrebbe essere di scarsa utilità.

PS Brokers monitora anche gli indirizzi IP, quindi potrebbe risultare che hai appena "calciato" il tuo amico :-).

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