MACD - le roi des oscillateurs. Comment ça marche et qu'est-ce que ça nous informe?

MACD (Convergence / divergence moyenne mobile) est un oscillateur qui montre la convergence ou la divergence des moyennes mobiles à moyen et long terme. Généralement, une moyenne de 12 périodes et une moyenne de 26 périodes sont choisies à cette fin. L'indicateur a été développé par Gerard Appel dès 1979. Comment est-il construit, mérite-t-il une attention particulière et le RSI est-il meilleur que lui?

En quoi consiste l'indicateur MACD

La structure de l'indicateur se compose de la ligne MACD (différence de deux moyennes mobiles - période 12 et 26) et de la ligne de signal, qui est une moyenne mobile de 9 périodes.

La fenêtre de l'indicateur montre également l'histogramme MACD, c'est-à-dire des barres oscillant autour du niveau zéro. Lorsque la moyenne à court terme est supérieure à la moyenne à long terme, les barres sont au-dessus du niveau zéro.

Indicateur MACD. La source: xNUMX XTB.

Sur la plate-forme populaire MetaTrader 4, l'indicateur MACD n'a qu'une seule ligne (pas de ligne de signal). Pour que la deuxième ligne soit visible, vous devez télécharger un indicateur "personnalisé" [TÉLÉCHARGER].

Signaux d'achat / vente

Acheter un signal

L'indicateur MACD génère un signal d'achat lorsque la ligne MACD traverse la ligne de signal à partir du bas. Ceci est une annonce de la tendance haussière à venir.

Achetez du signal. La source: xNUMX XTB.

Signal de vente

Le signal de vente se produit lorsque la ligne MACD traverse la ligne de signal depuis le haut. Ceci est traité comme l'annonce d'une tendance baissière.

Signal de vente. La source: xNUMX XTB.

La formation d'un pic de prix

Une situation où les lignes MACD sont bien au-dessus de la ligne de signal et commencent à descendre, malgré les prix toujours à la hausse et la formation de sommets successifs, peut annoncer l'épuisement de la tendance haussière et la formation d'un pic. Cette situation est appelée divergence négative.

Continuez à lire: Qu'est-ce que la divergence et comment l'utiliser?

La formation du fond des prix

Contrairement au pic de prix, lorsque les lignes sont bien en dessous de la ligne de signal et commencent à monter malgré la poursuite de la tendance baissière sur le graphique, cela pourrait être le signe d'un creux de prix en formation et d'un renversement de tendance imminent. Ce cas est appelé divergence positive.

A quoi sert l'histogramme?

L'histogramme peut être utilisé comme confirmation ou négation du signal généré par la ligne MACD et la ligne de signal. Si la ligne MACD traverse la ligne de signal par le bas, générant un signal d'achat pour nous, mais que l'histogramme commence à s'inverser, cela signifie que la dynamique de tendance n'est pas grande et la précision du signal est incertaine

L'histogramme peut également afficher des hauts et des bas locaux aux endroits où sa direction s'inverse.

Inconvénients de l'indicateur MACD

Il convient de rappeler que l'indicateur de titre et généralement tous les oscillateurs ne fonctionnent pas bien dans les tendances fortes et dynamiques. Lorsque le marché évolue, cela générera de nombreux faux signaux de correction qui peuvent être source de douloureuses leçons financières. L'indicateur MACD peut être un bon conseiller pour entrer dans une tendance changeante.

Dans l'ensemble, l'indicateur MACD n'est pas infaillible et ne fonctionnera pas bien dans les fortes tendances. Cependant, il peut s'avérer être un outil très utile pour évaluer le moment d'un changement de tendance et le moment approprié d'entrée ou de sortie d'une position.

MACD et autres oscillateurs

Si nous décidons d'utiliser des oscillateurs dans notre trading, le RSI sera également dans la ligne de mire. Le RSI est-il meilleur que le MACD?

Ce sont des indicateurs très similaires. Le RSI est un oscillateur stochastique de la force relative du marché basé sur une période donnée, généralement les 14 dernières bougies. Indique l'élan et la force d'une tendance.

Si les 14 dernières bougies étaient en hausse, le RSI serait de 100. De nombreux traders interprètent cela comme un signal de surachat et un moment pour être short. En fait, cependant, il s'agit d'une mauvaise interprétation de cet indicateur. Le maintien de l'oscillateur près de la valeur extrême supérieure indique un élan de prix élevé et de nouvelles augmentations probables et la poursuite du mouvement.

De même, si les 14 dernières bougies ont été baissières, le RSI sera de 0. Ceci est considéré à tort comme un signal de survente et une opportunité d'achat. Comme dans le cas des augmentations, l'oscillateur aux limites inférieures de la valeur indique une forte intensité du mouvement descendant, qui est susceptible de se poursuivre.

Comme l'indicateur MACD, le RSI peut également nous dire quand la tendance du marché change. Lorsque la dynamique des ruptures de prix ultérieures s'affaiblit (l'oscillateur descend des sommets, en dessous de la valeur de 70 et en dessous), cela nous informe d'un affaiblissement de la dynamique et d'une correction probable plus importante ou même d'un renversement de tendance.

MACD peut être plus lisible pour les investisseurs novices que RSI, il laisse aussi moins de place à l'auto-interprétation (franchir la ligne 0 est un signal très objectif). MACD nous donne également une image du marché dans une perspective plus large, montrant la dynamique du mouvement des prix en comparant les moyennes à moyen et long terme (12 et 26 périodes par défaut).