Interactive Brokers condamné à une amende de 4,5 millions de dollars et 1,5 millions

La Commission des valeurs mobilières de Hong Kong (SFC) a décidé d'imposer une pénalité financière à Interactive Brokers Hong Kong Limited (IB HK) de 4,5 millions. Ceci est une conséquence de la violation par le courtier du code de conduite dans l'exécution des ordres de marché en utilisant le soi-disant systèmes de transaction algorithmiques. Mais ce n'est pas la fin des mauvaises nouvelles. Juste deux semaines plus tôt, la FCA britannique a sanctionné Interactive Brokers UK pour un montant de 1,5 millions.

4,5 millions de SFC

L'affaire concerne la situation des années 2015 et 2016. C'est à cette époque que les deux sociétés de Hong Kong ont enregistré des hausses spectaculaires sans aucun fondement fondamental à la Bourse de Hong Kong. Le premier d'entre eux était O-Net Communications Limited (augmentation de 48,7%) et l'autre était AAG Energy Holdings Limited (augmentation de 126%). Il a fallu moins de deux minutes pour obtenir les cours les algorithmes.

Le régulateur SFC et IB HK ont décidé conjointement de désigner un expert indépendant pour évaluer le fonctionnement des systèmes de négociation du courtier. Il devait porter une attention particulière à l'étendue du contrôle du transfert des ordres vers le marché, qui pourrait avoir un impact négatif sur son fonctionnement. Les résultats de l'expertise étaient sans ambiguïté - IB HK a transféré les ordres sur le marché en plaçant l'intégralité du volume, sans tenir compte de la liquidité lors de l'exécution des ordres. De plus, il n'a pas contrôlé adéquatement toute la procédure de soumission des commandes.

La société a annoncé qu'au cours des prochains mois 12 prendra des mesures pour assurer la conformité des commandes avec les exigences fixées par le régulateur SFC.

1,5 millions de FCA

Le 25 janvier, la British Financial Conduct Authority (FCA) a annoncé qu'Interactive Brokers UK (IB UK) avait été condamné à une amende de 1,5 million de dollars. Et cette fois, il s'agit d'irrégularités dans le domaine des systèmes de transaction et de la déclaration des transactions suspectes, qui sont liées à la violation du contrat de licence FCA.

Cette fois, la situation s'applique à 2014 et 2015. C'est alors que IB UK a utilisé une autre entité appartenant à son groupe de capital pour la surveillance post-transaction, mais aux États-Unis. En outre, l'entreprise n'a pas été capable d'attraper efficacement les soi-disant abus potentiel qui pourrait être permis par ses clients. Cela reflétait également l'absence d'un niveau adéquat de communication avec l'équipe aux États-Unis pour la préparation des rapports de transactions.

Ceci, à son tour, a augmenté le risque de ne pas soumettre les demandes d'IB UK concernant des transactions suspectes à la FCA. Au cours de l'inspection, le régulateur britannique a constaté qu'il y avait au moins trois cas lorsque le besoin s'en faisait sentir et qu'aucune mesure n'avait été prise pour informer les clients du courtier des activités suspectes.

Mark Steward, l'un des dirigeants de la FCA pour l'application:

«Les maisons de courtage et les sociétés d'investissement ont non seulement l'obligation de signaler les activités suspectes sur les marchés financiers, mais s'assurent également que les systèmes d'échange de produits dérivés ne sont pas utilisés à des fins criminelles. Les activités d'IBUK dans ce domaine étaient incomplètes, inefficaces et ne respectaient pas nos normes. "

À propos des courtiers interactifs

Interactive Brokers est l'un des plus grands courtiers au monde qui offre un accès à un large éventail de marchés - des actions de presque partout dans le monde, en passant par les contrats à terme, aux transactions au comptant sur le marché Forex. Le 23 février 2017, Interactive Brokers UK Limited, basée à Londres, a été admise à opérer à la Bourse de Varsovie dans le cadre de la négociation de titres et de produits dérivés pour le compte du client.